«Дядя Дёнер» допустил технический дефолт при выплате купонов

Причиной произошедшего в компании называют отсутствие денег на исполнение обязательств, пишет «Юнисервис Капитал» (организатор обоих выпусков облигаций):

Облигации второго выпуска включили в список дефолтов на сайте «Московской биржи». Объем неисполненных обязательств по ним составил 554,8 тыс. руб. Кроме того, общая сумма неисполненных обязательств по первому выпуску серии БО-П01 составила 20 490 408 руб. (19,8 млн руб. — амортизационное погашение выпуска в размере 1/3 от объема эмиссии и 690 408 руб. — 36-й купон). 

 

Кроме того, Национальное рейтинговое агентство (НРА) пересмотрело ранее присвоенный прогноз по кредитному рейтингу ООО «Дядя Дёнер» на уровне «ВВ|ru|» в сторону ухудшения до «Негативный» по национальной рейтинговой шкале для РФ, поставив кредитный рейтинг под наблюдение. Это произошло  «в связи с наступлением негативных событий репутационного характера»:

• В отношении компании реализовался риск перехода гарантийных обязательств по предоставленному ООО «Ахотелс» кредиту в объеме 150 млн руб. При присвоении кредитного рейтинга 20.02.2021 Агентство учитывало данное поручительство в составе совокупного долга ООО «Дядя Дёнер». По оценкам Агентства, соотношение чистого долга и показателя EBITDA на 30.09.2020 было эквивалентно 7.4х (на 31.12.2019: 13.0х). По итогам 2020 г. данный коэффициент эквивалентен 5.7х с учетом указанного поручительства.
• Налоговая проверка, инициированная в связи с наличием данного поручительства, ввиду применяемого режима упрощенного налогообложения, может, по мнению Агентства, привести к значительным доначислениям налога на прибыль. Денежные средства на конец 2020 г., по оценкам Агентства, могут оказаться недостаточными для выполнения потенциальных налоговых требований.
• В связи с данной ситуацией компания предоставила в налоговые органы обновленную версию отчетности, не совпадающую с ранее опубликованной официальной отчетностью, отразив убыток в размере 431 млн. руб. и переоценив основные средства до 52 млн. руб. 
• С 21 апреля 2021 г. из «Сектора Роста» ПАО «Московская Биржа» были исключены биржевые облигации БО-П02 ООО «Дядя Дёнер» в связи с получением соответствующего заявления.
• 5 мая 2021 г. ПАО «Московская Биржа» объявила о техническом дефолте по биржевым облигациям БО-П02 ООО «Дядя Дёнер». 

Сегодня на сайте компании появилась информация о том, что представители владельцев облигаций по выпускам «Дядя Дёнер» «сообщили о наступлении событий, в силу которых владельцы облигаций вправе требовать их досрочного погашения».

В соответствии с законом у владельцев в силу нарушения ковенантов возникло право требовать досрочного погашения облигаций. В случае принятия решения о предъявлении такого требования владелец может самостоятельно его составить в соответствии с требованиями, указанными в п 9.5.1. программы облигаций либо обратиться с этим вопросом к ПВО, — говорится на сайте компании.

 

Справка: 

В обращении у ООО «Дядя Дёнер» есть два выпуска биржевых облигаций на 110 млн руб. По первому облигационному займу в дату выплаты очередного купона должно начаться ежемесячное амортизационное погашение облигаций в размере 1/3 от их номинальной стоимости. Окончательное погашение - в июле 2021 г. 

 

Читайте также: «Сибантрацит» и «Либхерр-Русланд» заключили соглашение